浅析锂电池隔膜行业特点

锂电池隔膜行业特点

 

　　从工艺技术进展来看，目前，我国锂电池隔膜在干法工艺上已经取得重大突破，具备国际一流的制造水平，湿法隔膜工艺技术也不断提升，近年来产能产量均稳步增长。而随着湿法工艺技术的不断发展，我国锂电池隔膜行业竞争格局也发生了一些变化。

 

冰火两重天”是近几年锂电池隔膜行业最突出的特点。一方面，贴有“高技术壁垒、高毛利”标签的隔膜行业涌入大量资本，锂电隔膜领域资本买卖热情空前高涨，优质隔膜标的被各方势力争相“抢购”，隔膜行业在资本市场呈现出一片繁荣；另一方面，众多获得资本助力的隔膜公司持续集中扩大生产规模，新建产能，在动力电池被要求“降本提质”的大背景下，隔膜行业整体价格、毛利出现断崖式跳水，非高端隔膜产能深陷“价格战”泥淖。锂电池隔膜行业特点决定供给将高度集中，低端产品降价，中高端产品依然供不应求，替代进口空间巨大，盈利能力将维持在较高水平。从行业特点看，资金和技术密集，进入壁垒高。功能薄膜的技术难点往往体现在原料、加工设备或生产工艺上，隔膜在这三方面均存在较高技术难度。锂电池容量和加工工艺的不断进步，需要隔膜企业不断研发提高品质。　

1.湿法隔膜产量占比逐年提升

 

　　就工艺本身来看，干法隔膜和湿法隔膜各有优缺点，干法隔膜在生产工艺、成本、环保经济等方面具有较大优势，湿法隔膜则具有短路率低、孔隙率和透气性可控范围大等优点。从目前市场的应用来看，从全球锂电池企业的选择来看，干法隔膜和湿法隔膜并存。不过，近年来随着三元锂电池占比的提高，湿法隔膜产量的占比也稳步提升。最新数据显示，2017年，国内湿法隔膜产量达到8．06亿平方米，占比56％，份额超过干法隔膜。鉴于干法隔膜和湿法隔膜各自的特点，湿法隔膜未来需求将会逐步扩大，但短时间内并不会完全替代干法隔膜。

 

　2.出货量企业集中度较高

 

　　按照出货量来看，总体上2017年我国干法隔膜和湿法隔膜的企业集中度均较高，尤其是湿法隔膜，前三企业出货量占比达到71％，前五占比达到87％；干法隔膜前三企业占比为42％，前五占比为55％。

 

　3.产能区域性明显

 

　　从目前我国锂电池隔膜材料企业区域分布来看，总体上集中度较高，主要集中在华东和华中地区，产能比重分别达到48％、27％；华南地区产能占比也有10％，其他地区则都在10％以下。

 

　4.企业产能扩张加速，未来竞争加剧

 

　　根据资料整理，截止到2017年底，国内已经确认投产的锂电池隔膜产能约为29亿平方米。按照目前的产能来看，产能较大的企业主要有湖南中锂、上海恩捷、星源材质、中兴新材、天津东皋、苏州捷力、河南义腾等，产能均在2亿平方米以上，合计产能为19．28亿平方米，占比超过67％。